合力泰收問詢函：為何最近三年營收持續下降、扣非后凈利潤連續為負？

5月12日，深交所向合力泰(002217)發出問詢函，就其2022年年度報告表示關注，要求說明公司最近三年營業收入持續下降、扣非后凈利潤連續為負的原因及合理性，量化分析公司目前的貨幣資金狀況對公司的償債能力和正常運營能力是否存在影響，說明是否存在償債風險，說明公司負債構成、長短期負債結構、資金債務配比與經營模式是否匹配，是否存在短債長投情況等。

2022年，合力泰實現營業收入1,190,825.91萬元，同比下降26.64%；歸屬于上市公司股東的凈利潤（以下簡稱“凈利潤”）-346,578.26萬元，較上年同期7,676.15萬元由盈轉虧；歸屬于上市公司股東的扣除非經常性損益的凈利潤（以下簡稱“扣非后凈利潤”）-351,465.14萬元，同比下降286.77%。公司經營活動產生的現金流量凈額為53,822.72萬元，同比下降61.08%，主要系本期營收規模下降、取得補貼收入減少所致。同時，公司最近三年營業收入持續下降、扣非后凈利潤連續為負，2020年至2022年扣非后凈利潤分別為-332,149.14萬元、-90,871.85萬元、-351,465.14萬元。另外，2023年一季報顯示，公司一季度扣非后凈利潤-45,022.87萬元，同比下降109.62%。公司2022年整體毛利率為1.36%，其中光電傳感類、FPC類、其他顯示類產品毛利率分別為-7.72%、-17.93%、-83.86%。

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深交所要求公司結合主營業務情況、行業景氣度、同行業公司情況、收入和成本構成、收入確認政策等因素分析導致上述情況的原因及合理性，是否存在不合理確認成本和減值等情形；說明上述毛利率水平與行業普遍情況是否存在差異及其合理性；公司從事負毛利業務的原因，相關客戶與公司是否存在關聯關系；進一步解釋說明經營活動產生的現金流量凈額下降的合理性，本期凈利潤和經營活動產生的現金流量凈額差異較大的原因；說明公司持續經營能力是否存在不確定性。

2022年年末，公司流動負債余額合計1,381,044.11萬元，占負債總額的82.54%；非流動負債中長期借款余額145,849.46萬元、長期應付款余額109,138.77萬元，資產負債率為71.96%；貨幣資金余額234,627.53萬元，其中受限制的貨幣資金142,720.68萬元。報告期內，你公司財務費用發生額64,320.21萬元，同比下降16.09%。

深交所要求公司補充披露截至本問詢函發出日，公司短期負債、有息負債的償還情況。量化分析公司目前的貨幣資金狀況對公司的償債能力和正常運營能力是否存在影響，說明是否存在償債風險，如是，請進行風險提示；說明公司主要借款情況，包括但不限于用途、年限、利率、擔保物等，并說明大額借款的原因，融資渠道是否暢通，存貸比例與公司歷年數據、同行業公司情況是否存在差異；說明公司負債構成、長短期負債結構、資金債務配比與經營模式是否匹配，是否存在短債長投情況；說明貨幣資金平均余額與利息收入的匹配性、有息負債平均余額與利息支出的匹配性。

2022年，公司計提信用減值損失81,073.81萬元，同比增加67.82%，其中應收賬款壞賬損失79,115.85萬元，其他應收款壞賬損失1,957.95萬元。2022年年末，公司三年以上賬齡的應收賬款賬面余額為214,806.34萬元，三年以上賬齡的其他應收款賬面余額為8,741.09萬元。

深交所要求結合公司應收賬款、其他應收款信用政策、賬齡、壞賬準備計提政策、壞賬準備計算過程與主要參數等，說明2022年計提大額壞賬準備的合理性；補充披露三年以上賬齡應收款項的具體情況及壞賬準備計提情況，并結合款項回收風險，說明壞賬準備計提的充分性。

此外，公司近三年均計提大額信用減值損失，深交所要求說明以往年度相關收入確認是否合理，在相關業務發生時是否對交易對方履約能力進行了審慎評估，公司設置的信用賬期與同行業公司相比是否存在重大差異，在業務發生后是否采取必要的措施督促對手方回款，公司與之相關的內部控制制度是否存在缺陷。

2022年年末，公司存貨跌價準備或合同履約成本減值準備計提余額合計263,032.74萬元。2020年至2022年，公司分別計提存貨跌價準備和合同履約成本減值準備208,249.05萬元、10,321.98萬元、99,454.05萬元。深交所要求結合存貨減值跡象出現時點、減值測算過程與主要參數等，說明公司存貨跌價準備計提的依據及合理性，近三年計提情況是否真實、準確，對存貨減值風險的判斷是否足夠審慎、客觀，是否存在利用計提存貨跌價準備調節利潤的情形。

2022年年末，公司研發人員數量1,254人，較2021年末減少54.97%。2022年，公司研發投入88,278.87萬元，同比減少17.14%；資本化研發投入占研發投入的比例為26.85%，較2021年下降3.14個百分點。

深交所要求說明公司研發投入與研發人員數量變動趨勢不一致的原因及合理性；補充說明公司研發資本化項目的具體情況、研發投入資本化政策，并對比同行業可比公司，說明公司研發投入資本化比例的合理性，相關會計處理是否符合《企業會計準則》的規定。

（文章來源：讀創）